股權融資(zī)的含義

股權融資(zī)指企業的股東願意讓出部分(fēn)企業所有權，通過企業增資(zī)的方式引進新的股東的融資(zī)方式。即資(zī)金融出方通過購買資(zī)金融入方的股權實現資(zī)金的流通，資(zī)金融通發生(shēng)後資(zī)金融出方成爲資(zī)金融入方的股東，擁有公司的部分(fēn)股權，行使股東權利，并可從公司股息紅利和股票轉讓中(zhōng)獲得收益，資(zī)金融入方在融入資(zī)金後擴大(dà)生(shēng)産規模，增強企業的盈利能力。

股權融資(zī)的特點

1、長期性

股權融資(zī)籌集的資(zī)金具有永久性，沒有到期日，不需要歸還。

2、不可逆性

企業采用股權融資(zī)不需還本投資(zī)人如果想收回本金需就借助于流通市場。

3、無負擔性

股權融資(zī)沒有固定的股利負擔，股利的支付與否和支付的多少視公司的經營需要而定。

股權融資(zī)的優勢

1. 股權融資(zī)成本低

在我(wǒ)國目前的資(zī)本市場，股權融資(zī)的成本遠低于債務成本。

2. 股權融資(zī)風險小(xiǎo)

債權融資(zī)面臨着固定還本付息的壓力，當企業經營不善時容易引發财務危機或破産風險;而普通股籌資(zī)沒有固定的股利負擔，也沒有到期日，因而不存在還本付息的風險，普通股股本是公司的永久性資(zī)本，除非公司清算時才予以償還。

3. 有利于公司再融資(zī)

企業挂牌和上市不僅能爲上市公司帶來資(zī)金，提高企業的知(zhī)名度，而且還爲企業通過資(zī)本市場再融資(zī)創造了條件：如增發新股、配股、發行債券。同時企業挂牌上市以後，實力增強、信譽提高、比較容易以較優惠的條件獲得銀行貸款。企業挂牌上市必然受控于政府管制部門和機構投資(zī)者，被迫提高企業透明度。如：定期公布财務報告，這有利于投資(zī)者評估企業的發展計劃，降低企業發展受不确定性因素影響的程度。同時挂牌上市公司的股票可以随時變現，從而能大(dà)幅度降低信用風險，因此，上市企業更容易獲得資(zī)本的支持，增加企業在金融行業的聲譽資(zī)本。此外(wài)如果投資(zī)于公司的股權投資(zī)者具有良好的聲譽或者知(zhī)名度，股權融資(zī)還可以改善公司的股東背景。所有這些作用都可以實質性的提高創業企業的再融資(zī)能力。

4. 有利于公司擴張和改善治理結構

股權融資(zī)必然引進新的投資(zī)者，打破一(yī)股獨大(dà)的局面。同時，股權投資(zī)者将給企業帶來一(yī)個外(wài)部控制，股權投資(zī)者根據企業的發展情況以及管理團隊經營效果以決定是否繼續投資(zī)、是否需要調整股權比例、是否需要行使相應契約權利等。股權投資(zī)者的這些行爲都将給企業帶來極大(dà)的影響，從而有效對企業管理層的不當行爲進行幹預和控制。由于股權投資(zī)者的收益完全取決于企業的經營狀況投資(zī)者，對于企業遇到的各種問題以及危機，諸如後續融資(zī)、企業管理、引進人才、開(kāi)拓國内外(wài)市場、協助收購與兼并、境内外(wài)上市等，股權投資(zī)者都會利用自己的所有資(zī)源來幫助企業解決，以實現企業的快速發展和盈利。總之股權投資(zī)者對于企業而言，既是一(yī)個随時願意伸出援助之手的合作夥伴，也是一(yī)個随時準備舉起鞭子抽打的監督者，從而有助于改善公司的治理結構，爲企業的良性發展提供支持。

我(wǒ)們的服務定位

我(wǒ)們定位于成長型中(zhōng)小(xiǎo)企業，在投資(zī)方與企業間搭建溝通橋梁，提供專業居間服務。以精準、精細的服務方式及标準化的服務流程，結合我(wǒ)們近10年投融資(zī)實踐經驗，深挖企業價值，利用豐富的投資(zī)機構及投資(zī)人資(zī)源幫助客戶高效融資(zī)服務模式。我(wǒ)們服務的基金主要分(fēn)爲：天使投資(zī)基金、風險投資(zī)基金、私募股權投資(zī)基金等。我(wǒ)們服務的融資(zī)一(yī)般分(fēn)爲：人民币基金、美元基金。

服務程序

1、與拟融資(zī)方簽訂獨家融資(zī)财務顧問合同(約定服務内容、前期費(fèi)用及成功融資(zī)後的傭金)，總體(tǐ)協調幫助拟融資(zī)方引入戰略投資(zī)者的各個環節，以及配合與引入戰略投資(zī)者有關的其他專業顧問的工(gōng)作；

2、 爲拟融資(zī)方撰寫商(shāng)業計劃書(shū)，挖掘企業優勢，并将其送達給多家投資(zī)者；

3、在拟融資(zī)方所提供的财務等信息的基礎上，建立企業的合理估值模型；

4、代表拟融資(zī)方就引入戰略投資(zī)者項目向潛在投資(zī)者推薦，初步洽談；

5、 協助拟融資(zī)方完成投資(zī)者要求的盡職調查流程；

6、 和拟融資(zī)方的其它專業顧問一(yī)起，與投資(zī)方進行交易條款的談判；

7、 協助你融資(zī)方與投資(zī)方簽訂投資(zī)合同，完成股權轉讓。

我(wǒ)們的服務内容：

1、可以幫助企業完善優化商(shāng)業計劃書(shū)，包括公司成立的時間、注冊資(zī)本金、公司宗旨與戰略、市場需求、産品和技術、商(shāng)業模式和營銷、企業策略規劃、公司組織和管理、财務分(fēn)析和融資(zī)、風險及其控制、管理團隊等這幾個部分(fēn)，全面、客觀地分(fēn)析和展示風險企業的整體(tǐ)情況和成長潛力。

2、完善或調整風險企業的商(shāng)業模式和策略規劃，使其更有操作性和現實性，符合創業投資(zī)公司的投資(zī)決策的準則。

3、分(fēn)析或發現風險企業的價值，提出一(yī)個最大(dà)可能的現實估價，有充分(fēn)的根據來提出風險企業的盈利預測、資(zī)金需求和使用計劃，以及融資(zī)額所占風險企業的股份比例。

4、向多家創業投資(zī)公司推薦風險企業和遞交商(shāng)業計劃書(shū)，安排風險投資(zī)公司考察風險企業狀況，代表風險企業的利益協調這一(yī)考察及其談判過程。

5、就有關與風險投資(zī)商(shāng)溝通、談判的技巧向風險企業提供事先的咨詢和培訓，輔導風險企業接受風險投資(zī)公司的盡職調查。

6、全面審核風險企業與創業投資(zī)公司簽訂的協議或合同，向融資(zī)企業提出專業意見，确保風險企業的利益。

7、根據融資(zī)企業特點、需求和不同創業投資(zī)公司的背景和經驗，選擇最适合本風險企業的創業投資(zī)公司。

8、協助融資(zī)企業完成股權投資(zī)協議，跟蹤投資(zī)款到賬。

爲你提供的增值點：

一(yī)般來說，融資(zī)顧問至少可以幫公司您

1、整理融資(zī)需要的文件/材料(但曆史财務數據基本還是公司内部整理，或聘請外(wài)部會計師等)；

2、探讨公司發展策略，探讨公司價值。好的融資(zī)顧問和投資(zī)機構一(yī)樣，看過很多行業很多企業，所以可以從更宏觀的角度來看待公司，協助對未來進行規劃。公司估值是個讨價還價的過程，所以顧問隻能協助，并不能決定，除非公司已經有明确的區間。

3、推薦合适的投資(zī)機構，不同的投資(zī)機構投資(zī)不同的階段、行業，也有不同的風格，有了顧問機構的幫助，公司就不用病急亂投醫了。

4、和投資(zī)機構的溝通：投資(zī)機構不一(yī)定願意把他的顧慮都直接和公司講，但如果有融資(zī)顧問在中(zhōng)間，效果可能就不一(yī)樣了。

5、在一(yī)些關鍵合作條款上的把關：雖然法律條文是律師的事兒，但商(shāng)務部分(fēn)律師未必懂行。

6、尋找問題的解決方案，這點其實是特别關鍵的，每個公司在融資(zī)時都會碰到不同的問題，一(yī)個問題沒解決好，可能就走不下(xià)去(qù)了。而有的問題是關鍵問題，有的問題并不是，所以顧問的執行能力特别重要，遇到問題時能夠提出解決方案，或者和各方共同協商(shāng)解決方案。